那老君到兜率宮，将大聖解去繩索，放了穿琵琶骨之器，推入八卦爐中，命看爐的道人，架火的童子，将火扇起鍛煉。原來那爐是乾、坎、艮、震、巽、離、坤、兌八卦。他即将身鑽在“巽宮”位下，巽乃風也，有風則無火，隻是風攪得煙來，把一雙眼紅了，弄做個老害病眼，故喚作火眼金睛。
真個光陰迅速，不覺七七四十九日，老君的火候俱全，忽一日，開爐取丹。那大聖雙手捂着眼，正自揉搓流涕，隻聽得爐頭聲響，猛睜睛看見光明，他就忍不住将身一縱，跳出丹爐，唿喇一聲，蹬倒八卦爐，往外就走。慌得那架火看爐與丁甲一班人來扯，被他一個個都放倒，好似癫痫的白額虎，風狂的獨角龍。老君趕上抓一把，被他一捽，捽了個倒栽蔥，脫身走了。即去耳中掣出如意棒，迎風幌一幌，碗來粗細，依然拿在手中，不分好歹，卻又大亂天宮，打得那九曜星閉門閉戶，四天王無影無形。好猴精！有詩爲證，詩曰：混元體正合先天，萬劫千番隻自然。渺渺無爲渾太乙，如如不動号初玄。爐中久煉非鉛汞，物外長生是本仙。變化無窮還變化，三皈五戒總休言。又詩：一點靈光徹太虛，那條拄杖亦如之。或長或短随人用，橫豎橫排任卷舒。又詩：猿猴道體配人心，心即猿猴意思深。大聖齊天非假論，官封弼馬是知音。馬猿合作心和意，緊縛牢拴莫外尋。萬相歸真從一理，如來同契住雙林。
這一番，那猴王不分上下，使鐵棒東打西敵，更無一神可擋。隻打到通明殿裏，靈霄殿外。幸有佑聖真君的佐使王靈官執殿，他看大聖縱橫，掣金鞭近前擋住道：“潑猴何往！有吾在此，切莫猖狂！”這大聖不由分說，舉棒就打，那靈官鞭起相迎。兩個在靈霄殿前厮渾一處好殺：赤膽忠良名譽大，欺天诳上聲名壞。一低一好幸相持，豪傑英雄同賭賽。鐵棒兇，金鞭快，正直無私怎忍耐？這個是太乙雷聲應化尊，那個是齊天大聖猿猴怪。金鞭鐵棒兩家能，都是神宮仙器械。今日在靈霄寶殿弄威風，各展雄才真可愛。一個欺心要奪鬥牛宮，一個竭力匡扶玄聖界。苦争不讓顯神通，鞭棒往來無勝敗。他兩個鬥在一處，勝敗未分，早有佑聖真君，又差将佐發文到雷府，調三十六員雷将齊來，把大聖圍在垓心，各騁兇惡鏖戰。那大聖全無一毫懼色，使一條如意棒，左遮右擋，後架前迎。一時，見那衆雷将的刀槍劍戟、鞭簡撾錘、钺斧金瓜、旄鐮月鏟，來的甚緊，他即搖身一變，變做三頭六臂，把如意棒幌一幌，變作三條，六隻手使開三條棒，好便似紡車兒一般，滴流流在那垓心裏飛舞，衆雷神莫能相近。真個是：圓陀陀，光灼灼，亘古常存人怎學？入火不能焚，入水何曾溺？光明一顆摩尼珠，劍戟刀槍傷不着。也能善，也能惡，眼前善惡憑他作。善時成佛與成仙，惡處披毛并帶角。無窮變化鬧天宮，雷将神兵不可捉。當時衆神把大聖攢在一處，卻不能近身，亂嚷亂鬥，早驚動玉帝。遂傳旨着遊奕靈官同翊聖真君上西方請佛老降伏。
那二聖得了旨，徑到靈山勝境雷音寶刹之前，對四金剛、八菩薩禮畢，即煩轉達。衆神随至寶蓮台下啓知，如來召請。二聖禮佛三匝，侍立台下，如來問：“玉帝何事煩二聖下臨？”二聖即啓道：“向時花果山産一猴，在那裏弄神通，聚衆猴攪亂世界。玉帝降招安旨，封爲弼馬溫，他嫌官小反去。當遣李天王、哪吒太子擒拿未獲，複招安他，封做齊天大聖，先有官無祿。着他代管蟠桃園，他即偷桃，又走至瑤池偷肴偷酒，攪亂大會。仗酒又暗入兜率宮，偷老君仙丹，反出天宮。玉帝複遣十萬天兵，亦不能收伏。後觀世音舉二郎真君同他義兄弟追殺，他變化多端，虧老君抛金鋼琢打中，二郎方得拿住。解赴禦前，即命斬之。刀砍斧剁，火燒雷打，俱不能傷，老君奏準領去，以火鍛煉。四十九日開鼎，他卻又跳出八卦爐，打退天丁，徑入通明殿裏，靈霄殿外；被佑聖真君的佐使王靈官擋住苦戰，又調三十六員雷将，把他困在垓心，終不能相近。事在緊急，因此玉帝特請如來救駕。”如來聞诏，即對衆菩薩道：“汝等在此穩坐法堂，休得亂了禅位，待我煉魔救駕去來。”
如來即喚阿傩、迦葉二尊者相随，離了雷音，徑至靈霄門外，忽聽得喊聲振耳，乃三十六員雷将圍困着大聖哩。佛祖傳法旨：“教雷将停息幹戈，放開營所，叫那大聖出來，等我問他有何法力。”衆将果退，大聖也收了法象，現出原身近前，怒氣昂昂，厲聲高叫道：“你是那方善士，敢來止住刀兵問我？”如來笑道：“我是西方極樂世界釋迦牟尼尊者，南無阿彌陀佛。今聞你猖狂村野，屢反天宮，不知是何方生長，何年得道，爲何這等暴橫？”大聖道：“我本天地生成靈混仙，花果山中一老猿。水簾洞裏爲家業，拜友尋師悟太玄。煉就長生多少法，學來變化廣無邊。因在凡間嫌地窄，立心端要住瑤天。靈霄寶殿非他久，曆代人王有分傳。強者爲尊該讓我，英雄隻此敢争先。”佛祖聽言，呵呵冷笑道：“你那厮乃是個猴子成精，焉敢欺心要奪玉皇上帝尊位？他自幼修持，苦曆過一千七百五十劫，每劫該十二萬九千六百年。你算，他該多少年數，方能享受此無極大道？你那個初世爲人的畜生，如何出此大言！不當人子！不當人子！折了你的壽算！趁早皈依，切莫胡說！但恐遭了毒手，性命頃刻而休，可惜了你的本來面目！”大聖道：“他雖年劫修長，也不應久占在此。常言道，皇帝輪流做，明年到我家。隻教他搬出去，将天宮讓與我便罷了；若還不讓，定要攪攘，永不清平！”佛祖道：“你除了長生變化之法，再有何能，敢占天宮勝境？”大聖道：“我的手段多哩！我有七十二般變化，萬劫不老長生。會駕筋鬥雲，一縱十萬八千裏。如何坐不得天位？”佛祖道：“我與你打個賭賽：你若有本事，一筋鬥打出我這右手掌中，算你赢，再不用動刀兵苦争戰，就請玉帝到西方居住，把天宮讓你；若不能打出手掌，你還下界爲妖，再修幾劫，卻來争吵。”那大聖聞言暗笑道：“你如來十分好呆！我老孫一筋鬥去十萬八千裏。他那手掌，方圓不滿一尺，如何跳不出去？”急發聲道：“既如此說，你可做得主張？”佛祖道：“做得！做得！”伸開右手，卻似個荷葉大小。那大聖收了如意棒，抖擻神威，将身一縱，站在佛祖手心裏，卻道聲：“我出去也！”你看他一路雲光，無影無形去了。佛祖慧眼觀看，見那猴王風車子一般相似不住，隻管前進。大聖行時，忽見有五根肉紅柱子，撐着一股青氣。他道：“此間乃盡頭路了。這番回去，如來作證，靈霄宮定是我坐也。”又思量說：“且住！等留下些記号，方好與如來說話。”拔下一根毫毛，吹口仙氣，叫：“變！”變作一管濃墨雙毫筆，在那中間柱子上寫一行大字雲：“齊天大聖到此一遊。”寫畢收了毫毛，又不莊尊，卻在第一根柱子根下撒了一泡猴尿。翻轉筋鬥雲，徑回本處，站在如來掌内道：“我已去，今來了。你教玉帝讓天宮與我。”如來罵道：“我把你這個尿精猴子！你正好不曾離了我掌哩！”大聖道：“你是不知，我去到天盡頭，見五根肉紅柱，撐着一股青氣，我留個記在那裏，你敢和我同去看麽！”如來道：“不消去，你隻自低頭看看。”那大聖睜圓火眼金睛，低頭看時，原來佛祖右手中指寫着“齊天大聖到此一遊”，大指丫裏，還有些猴尿臊氣。大聖吃了一驚道：“有這等事！有這等事！我将此字寫在撐天柱子上，如何卻在他手指上？莫非有個未蔔先知的法術？我決不信！不信！等我再去來！”
好大聖，急縱身又要跳出，被佛祖翻掌一撲，把這猴王推出西天門外，将五指化作金木水火土五座聯山，喚名五行山，輕輕的把他壓住。衆雷神與阿傩、迦葉一個個合掌稱揚道：“善哉！善哉！當年卵化學爲人，立志修行果道真。萬劫無移居勝境，一朝有變散精神。欺天罔上思高位，淩聖偷丹亂大倫。惡貫滿盈今有報，不知何日得翻身。”
如來佛祖殄滅了妖猴，即喚阿傩、迦葉同轉西方極樂世界。時有天蓬、天佑急出靈霄寶殿道：“請如來少待，我主大駕來也。”佛祖聞言，回首瞻仰。須臾，果見八景鸾輿，九光寶蓋；聲奏玄歌妙樂，詠哦無量神章；散寶花，噴真香，直至佛前謝曰：“多蒙大法收殄妖邪，望如來少停一日，請諸仙做一會筵奉謝。”如來不敢違悖，即合掌謝道：“老僧承大天尊宣命來此，有何法力？還是天尊與衆神洪福，敢勞緻謝？”玉帝傳旨，即着雷部衆神，分頭請三清四禦、五老六司、七元八極、九曜十都，千真萬聖，來此赴會，同謝佛恩。又命四大天師、九天仙女，大開玉京金阙、太玄寶宮、洞陽玉館，請如來高坐七寶靈台，調設各班坐位，安排龍肝鳳髓，玉液蟠桃。
不一時，那玉清元始天尊、上清靈寶天尊、太清道德天尊、五炁真君、五鬥星君、三官四聖、九曜真君、左輔右弼、天王哪吒、玄虛一應靈通，對對旌旗，雙雙幡蓋，都捧着明珠異寶，壽果奇花，向佛前拜獻曰：“感如來無量法力，收伏妖猴。蒙大天尊設宴呼喚，我等皆來陳謝。請如來将此會立一名，如何？”如來領衆神之托曰：“今欲立名，可作個安天大會。”各仙老異口同聲，俱道：“好個安天大會！好個安天大會！”言訖，各坐座位，走斝傳觞，簪花鼓瑟，果好會也。有詩爲證，詩曰：宴設蟠桃猴攪亂，安天大會勝蟠桃。龍旗鸾辂祥光藹，寶節幢幡瑞氣飄。仙樂玄歌音韻美，鳳箫玉管響聲高。瓊香缭繞群仙集，宇宙清平賀聖朝。
衆皆暢然喜會，隻見王母娘娘引一班仙子、仙娥、美姬、毛女，飄飄蕩蕩舞向佛前，施禮曰：“前被妖猴攪亂蟠桃嘉會，請衆仙衆佛，俱未成功。今蒙如來大法鏈鎖頑猴，喜慶安天大會，無物可謝，今是我淨手親摘大株蟠桃數顆奉獻。”真個是：半紅半綠噴甘香，豔麗仙根萬載長。堪笑武陵源上種，争如天府更奇強！紫紋嬌嫩寰中少，缃核清甜世莫雙。延壽延年能易體，有緣食者自非常。佛祖合掌向王母謝訖。王母又着仙姬、仙子唱的唱，舞的舞，滿會群仙，又皆賞贊。正是：缥缈天香滿座，缤紛仙蕊仙花。玉京金阙大榮華，異品奇珍無價。對對與天齊壽，雙雙萬劫增加。桑田滄海任更差，他自無驚無訝。王母正着仙姬仙子歌舞，觥籌交錯，不多時，忽又聞得一陣異香來鼻噢，驚動滿堂星與宿。天仙佛祖把杯停，各各擡頭迎目候。霄漢中間現老人，手捧靈芝飛藹繡。葫蘆藏蓄萬年丹，寶箓名書千紀壽。洞裏乾坤任自由，壺中日月随成就。遨遊四海樂清閑，散淡十洲容輻辏。曾赴蟠桃醉幾遭，醒時明月還依舊。長頭大耳短身軀，南極之方稱老壽。壽星又到，見玉帝禮畢，又見如來申謝曰：“始聞那妖猴被老君引至兜率宮鍛煉，以爲必緻平安，不期他又反出。幸如來善伏此怪，設宴奉謝，故此聞風而來。更無他物可獻，特具紫芝瑤草、碧藕金丹奉上。”詩曰：碧藕金丹奉釋迦，如來萬壽若恒沙。清平永樂三乘錦，康泰長生九品花。無相門中真法主，色空天上是仙家。乾坤大地皆稱祖，丈六金身福壽賒。如來欣然領謝。壽星得座，依然走斝傳觞。隻見赤腳大仙又至，向玉帝前俯囟禮畢，又對佛祖謝道：“深感法力，降伏妖猴。無物可以表敬，特具交梨二顆，火棗數枚奉獻。”詩曰：大仙赤腳棗梨香，敬獻彌陀壽算長。七寶蓮台山樣穩，千金花座錦般妝。壽同天地言非謬，福比洪波話豈狂？福壽如期真個是，清閑極樂那西方。如來又稱謝了，叫阿傩、伽葉，将各所獻之物一一收起，方向玉帝前謝宴。衆各酩酊，隻見個巡視靈官來報道：“那大聖伸出頭來了。”佛祖道：“不妨，不妨。”袖中隻取出一張帖子，上有六個金字：“唵、嘛、呢、叭、吽。”遞與阿傩，叫貼在那山頂上。這尊者即領帖子，拿出天門，到那五行山頂上，緊緊的貼在一塊四方石上。那座山即生根合縫，可運用呼吸之氣，手兒爬出，可以搖掙搖掙。阿傩回報道：“已将帖子貼了。”
如來即辭了玉帝衆神，與二尊者出天門之外，又發一個慈悲心，念動真言咒語，将五行山召一尊土地神祇，會同五方揭谛，居住此山監押。但他饑時，與他鐵丸子吃；渴時，與他溶化的銅汁飲。待他災愆滿日，自有人救他。正是：妖猴大膽反天宮，卻被如來伏手降。渴飲溶銅捱歲月，饑餐鐵彈度時光。天災苦困遭磨折，人事凄涼喜命長。若得英雄重展掙，他年奉佛上西方。又詩曰：伏逞豪強大勢興，降龍伏虎弄乖能。偷桃偷酒遊天府，受箓承恩在玉京。惡貫滿盈身受困，善根不絕氣還升。果然脫得如來手，且待唐朝出聖僧。畢竟不知向後何年何月，方滿災殃，且聽下回分解。